Нуждаясь в деньгах, террористическая организация "СПЕКТР" замышляет шантажировать правительство Великобритании. Захватив бомбардировщик с двумя атомными бомбами на борту, террористы угрожают взорвать их, если британское правительство не доставит им алмазов на 100 миллионов фунтов стерлингов. Все секретные агенты брошены на это дело, но только Джеймсу Бонду улыбается вечно сопутствующая ему удача, которая приводит его в Нассау. Там, в поисках украденного оружия, он вступает в противоборство со злодеем Эмилио Ларго, успевая встретить на своем пути кишащий акулами бассейн и близко познакомиться с очаровательной любовницей террориста.